Договорните фондове от типа Паричен пазар остават единствените, които помогнаха на инвеститорите да увеличат спестяванията си през изминалите осем месеца от тази година. Всички такива дружества се отчетоха с положителна доходност, показва проучване на в. БАНКЕРЪ. Въпреки очерталата се през последните месеци тенденция към намаление на лихвите по депозитите обемът на вложените в тях парични средства показа лек ръст спрямо началото 2012-а. Така че в края на август в портфейлите им се съхранява и се умножава сумата от 131.673 млн. лева. Тя се е увеличила с 6.919 млн. лв., които инвеститорите са решили да добавят към спестяванията си.
Според анализаторите в следващите месеци равнищата на лихвите няма да се променят съществено и те ще си останат на относително постоянни нива. И това е логично, тъй като спестяванията на домакинствата и на фирмите си остават най-постоянният източник на свеж капитал за българските банки. Тази новина е добре дошла за управляващите дружества, които имат фондове от типа Паричен пазар, и добра реклама за финансовите им продукти.
Българите все още предпочитат да влагат парите си в банков депозит и не познават добре всички възможности, които им дават тези колективни инвестиционни схеми. Те събират предимствата на различните нискорискови финансови инструменти – депозити, репо сделки, ценни книжа и инструменти на паричния пазар, търгувани в България и в чужбина. От една страна, носят сигурност за хората, а от друга – дават възможности за запазване на спестяванията. Още повече че могат да разполагат с парите си по всяко време и могат да ги теглят, без да губят от спечеленото до момента, както е при депозита.
Инвестициите и на осемте колективни схеми са им осигурили положителна доходност през тази година, но някои от тях са успели да привлекат още клиенти и нови вложения.
Експат Бондс
nbsp;
е осигурил най-висока печалба за притежателите на негови дялове. Фондът, който е фокусиран върху инвестиции в нискорискови и ликвидни инструменти на паричния пазар и в ценни книжа с фиксирана доходност и депозити, се отчете с доходност от 12.97 процента. Той е организиран от фонд мениджъра Експат асет мениджмънт, който пък е еднолична собственост на Експат Капитал – компания в сферата на управлението на фондове. Тя предлага консултации и инвестиционно управление на няколко колективни схеми. Експат Бондс е най-печеливш сред колегите си и през последните дванадесет месеца (с 11% доходност), и от началото на публичното предлагане на негови дялове. То е започнало през ноември 2009 г. и тези, които са се включили още тогава, са увеличили вложението си със 7.18 на сто.
Добре е управлявал парите на своите клиенти и Елана фонд Паричен пазар, от семейството на Елана, който има доходност от 3.52 на сто. Най-младият взаимен фонд от този тип – Капман фикс, пък е осигурил на притежателите на негови дялове печалба от по 3.34 процента. Вложенията му са основно в дългови ценни книжа, в инструменти на паричния пазар и в по-малка степен в акции.
В същото време най-старият договорен фонд от типа Паричен пазар –
Сентинел-Рапид
nbsp;
остава все още в края на редицата – с доходност от 1.39% и с най-малък обем на привлечените средства. Той е фокусиран в краткосрочните банкови депозити, български и чуждестранни държавни и общински дългови ценни книжа, а част от активите му са в ипотечни и корпоративни облигации на български и чуждестранни кредитни институции и лизингови дружества.
Райфайзен (България) фонд Паричен пазар
nbsp;
все още е най-богатият сред този тип схеми, но това не е чудно, тъй като се опира на имиджа на компанията майка. Управляващите фонда са попълнили портфейла му през изминалите месеци с нови клиенти и още със 7.598 млн. лева. Така в края на август той вече притежава 80.664 млн. лв., което му осигурява дял от 61.26% от пазара на тези взаимни фондове (при 58.57% през януари). Инвестициите му са в държавни ценни книжа, в ипотечни и корпоративни облигации и депозити (и у нас, и на международните пазари).
Инвестицията е въпрос на възможности. Повишаването на инвестиционната култура безусловно ще направи хората по-активни и по-успешни в тази дейност. Правилното разпределение на спестяванията е един от начините да се избегнат евентуални негативни тенденции на пазара и заедно с това – да бъдат компенсирани и вложения в слаби сектори с други – във възход.
