На българския инвестиционен пазар работи нелицензирано дружество, но все още не е санкционирано, въпреки че в Комисията за финансов надзор има подаден сигнал. Това сигнализира за БАНКЕРЪ Лазар Лазаров, лицензиран брокер. Наша проверка в деловодството на регулатора показа, че наистина има такъв случай, за който е подаден сигнал. КФН е започнала проверка. Тя е съвместна с кипърския надзор, до който през януари е изпратено запитване. Но въпреки обещанието за едномесечен срок за реакция отговор все още няма.
Кой е нередовният посредник? Става дума за Ексус Маркетс ЕООД, с адресна регистрация на ул. Осогово, точно на гърба на сградата на КФН, която се намира на ул. Шар планина в София. Досега представители на дружеството не са припарвали до регулатора, но иначе се занимават сFOREXтърговия (валутна търговия). Средствата пък заминават директно към кипърска фирма с израелски собственици. Оттам се изплаща и доходността.
Но нека проследим цялата история, до която БАНКЕРЪ успя да се докосне.
Началото на строителството на европейска мрежа за търговия по американския модел телефонен маркетинг е поставено през 1993 година. Тогава в Прага пристигат някакви азиатци, за да рекламират модела, почти непознат в Европа. После изчезват, както са и дошли. Започва обаче бурно развитие на американския телемаркетинг – агитация за покупки чрез кол-център, от който се звъни на произволни телефони, собственост на потенциални инвеститори. Бъдещите мющерии се издирват в сортирани бази данни за собственици на фирми или мениджъри, известни хора и т.н.
Трима чехи са бащите на пилотния проект. Това са Радек Пололаник, Мартин Кортанек и Давид Хермански. Те обаче бързо са поставени на прицел от чешкия регулатор. Дълги години фирмите им са били лишавани от лицензи, или те самите са отстранявани от управлението им. Когато търпението на Великолепната тройка се изчерпва, тя решава да повери модела на некомпрометирани лица. По този начин тримата избягват юридическия недъг да бъдат на прицел и поставят бариера срещу по-нататъшното акцентиране на печалната им известност. Така се ражда Владимир Черни. Той става директор на Capital Partners – инвестиционен посредник, официално лицензиран от чешкия надзор. Този човек също продължава традицията на некоректното пазарно присъствие и в края на 2010 г. лицензът на ръководеното от него дружество е отнет. Следват множество дела за некоректно отношение към клиенти.
Към настоящия момент се оказва, че тримата бащи – Пололаник, Кортанек и Хермански, отново са във FOREXтърговията – чрез нови лицензирани и нелицензирани контрагенти. За посредник вече използват кипърската фирма Safecap Investments Limited, собственост на израелски граждани. Този посредник търгува през електронната платформа Markets.com, която е много силна и добре известна. Тя се набива на очи и в сайта на Bluembergнапример. Клиентите се подмамват от сайта, чрез който се свързват със съответния агент. Чак при подписване на договора клиентите виждат името на кипърския инвестиционен посредник, за който споменахме по-горе.
Както казахме, кипърците пускат пипала из цяла Европа чрез лицензирани и нелицензирани посредници. В България те се представляват от нелицензираното ЕООД Exus Markets, маркетингова компания, която не крие, че си партнира със Safecap Investments Limited. Справка със списъка на лицензираните инвестиционни посредници, поддържан от КФН, показва, че едноличното дружество с ограничена отговорност не е регистрирано от надзора. Но кипърците ползват у нас и друг инвестиционен посредник БМФН, както и ЕТ Топ джи инвестмънт, представляван от Костадин Миленов, което е нещо като кол-центъра на цялото присъствие тук.
Каква всъщност е уловката? Тя е в отношенията между кипърците и българския посредник, които за КФН са неясни. Така интересите на клиентите и техните права не са гарантирани от българския регулатор. Те не са гарантирани и от общоевропейските регулации на инвестиционните посредници MiFid. Оказва се, че ако български инвеститори решат да търсят правата си от Safecap Investments Limited, могат да срещнат пълно неразбиране.
От КФН отговориха лаконично за БАНКЕРЪ, че са изпратили официално запитване до кипърския надзорен орган, откъдето пък обещали да отговорят до месец. Българските надзорници питат в какви отношения са ЕООД Exus Markets и Safecap Investments Limited. От нашия надзор си спомниха, че още през 2009 г. са пратили хабер на кипърския надзор, в който обясняват на колегите си, че у нас законово липсва фигурата на обвързания агент и че, за да стъпи Safecap Investments Limited тук, трябва да ползва агент, регистриран в друга страна извън територията на България. Кипърският надзор не е отговорил на българските въпроси от онова време. Сега пък, при новото запитване, отново се демонстрира липса на експедитивност. А това връзва ръцете на КФН.
На по-старите европейски пазари фигурата на обвързания агент съществува и там за кипърците няма проблем, но у нас това е закононарушение, коментираха юристи. Ако кипърците използват за търговията си тук български посредник, който е техен обвързан агент, санкцията трябва да бъде забрана на дейността му.
Според юристи пък израелските собственици, които живеят в родината си, се ползват от конституционното си право да не бъдат екстрадирани от държавата Израел при никакви обстоятелства и като такива не могат да бъдат призовани на присъствен процес, където и да било по света. Те могат да бъдат съдени само задочно, откъдето пък произтича съмнението, че биха изтърпели наказанието по предписания от съда начин.
Остава отворен и въпросът носи ли отговорност българският посредник. На практика той е само агент на кипърците, а клиентите всъщност не са негови, но пък той ги набира и ако има заблуждение, то именно той ги въвежда в него.
nbsp;
Дупка
Нашето законодателство дава определения за термините обвързан и необвързан агент на застрахователния пазар. Според чл.164 от Кодекса за застраховането застрахователните агенти биват обвързани и необвързани, като обвързаният застрахователен агент не може да събира премии и да извършва плащания към потребителите на застрахователни услуги. Отношенията между застрахователя и застрахователния агент се уреждат с писмен договор за застрахователно агентство, в който задължително се указва видът на агента. Нормативната уредба на обвързания агент на фондовия ни пазар обаче предлага една голяма дупка по въпроса.
