Към края на третото тримесечие на 2019-а договорните фондове на Erste Asset Management, които Fibank предлага на своите клиенти в България, продължават тенденцията на увеличаване на доходността. За това информира Петко Вълков, директор "Частно банкиране" в Първа инвестиционна банка.
Според експерта основен фактор за поредното силно представяне на фондовете е поведението на централните банки по света, които очаквано са предприели политики на намаление на лихвените проценти. "Федералният резерв на САЩ, както и Европейската централна банка, не само намалиха лихвените проценти, но предприеха и политики на изкупуване на ценни книжа с цел поддържане на дългосрочните лихвени проценти на ниски нива. За предприемане на подобни действия съдействаха и наблюдаваните ниски нива на инфлация в Еврозоната и САЩ", заяви Вълков.
Най-важният въпрос според банкера е дали забавянето в промишления сектор на двата континента ще се принесе и в сектора на услугите и крайното потребление.
Движенията на капиталовите пазари през годината дават по-скоро основание да се вярва, че инвеститорите смятат очакванията за рецесия за преувеличени, подчерта още Вълков. "Евентуално положително развитие по отношение на търговските преговори между САЩ и Китай също биха допринесли за положителни резултати на фондовете в краткосрочен план, а развитието на процеса около напускането на Великобритания на Европейския съюз вече не е новина", посочи той.
Как се представиха фондовете на ERSTE?
Fibank дистрибутира в България четири договорни фонда, управлявани от Erste Asset management – нискорисковият фонд ESPA Bond Euro Corporate, балансирания ESPA Portfolio Balanced 30, рисковият фонд, инвестиращ в компании в Европа – ESPA Stock Europe, както и ESPA Stock Global – рисков фонд, инвестиращ в компании на развитите пазари по света.
Нискорисковият фонд ESPA Bond Euro Corporate, който инвестира в корпоративни облигации на европейски компании с висок кредитен рейтинг, е реализирал доходност от началото на годината в размер на 6,01% (при 4,84% към края на второто тримесечие). Целта на фонда е основно съхранение на капитала в дългосрочен план.
От началото на годината доходността на балансирания фонд ESPA Portfolio Balanced 30 е в размер на 8,82% (при 7,01% към края на второто тримесечие).
От своя страна рисковият фонд ESPA Stock Europe е реализирал 20,36% (при 18,43% към края на второто тримесечие) към края на септември.
Другият рисков фонд – ESPA Stock Global, също се представя повече от впечатляващо, с доходност от 27.87% (при 22,65% към края на второто тримесечие) от началото на годината.
Цитираните доходности на фондовете представляват реализирани резултати от дейността от началото на календарната година. Доходността не следва линейна зависимост и не се разпределя пропорционално през отделните месеци. Възможно е през определени месеци от годината резултатите да са по-високи за сметка на други месеци. По правило историческите резултати на фонда не могат да служат като гаранция за постигане на бъдещи подобни резултати, посочват още от Първа инвестиционна банка.
Инвестирането във взаимни фондове съдейства за постигане на диверсификация на личните инвестиции. Фондовете на ERSTE са деноминирани в евро и се характеризират с висока ликвидност. Те могат да бъдат придобити от всеки един клиент на банката, който разполага с открита разплащателна сметка.
Не трябва да се пропуска обстоятелството, че инвестирането в договорни фондове представлява дългосрочно начинание с препоръчителен хоризонт на инвестиране от шест години.
От Fibank съветват инвеститорите да имат предвид, че стойността на дяловете и доходът от тях могат да се понижат."Печалбите не са гарантирани и инвеститорите поемат риск да не възстановят инвестициите си в пълния им размер. Инвестициите във взаимни фондове не са гарантирани от гаранционен фонд, създаден от държавата или друг вид гаранция. Предишните резултати на фондовете не са свързани с бъдещите им резултати. Инвеститорите следва да се запознаят с проспектите на фондовете преди предприемането на каквито и да е било инвестиции в тях."
*Публикацията има изцяло информационен характер и не следва да се разглежда като препоръка за покупко-продажба на ценни книжа или склоняване към вземане на инвестиционно решение.
