Банки и консултанти ще получат 80 млн. евро за участието си в подготовката и осъществяването на сделката по набиране на капитал за гръцката "Пиреос банк", въпреки че по-голямата част от свежите пари ще дойдат от гръцкия държавен спасителен фонд. "Пиреос банк" трябваше да попълни капитала си с 4.9 млрд. евро – най-високата сума сред четирите водещи гръцки кредитори. Тя приключи реализирането на емисия от акции на 20 ноември след напрегнати двуседмични продажби, но привлече и още 873 млн. евро чрез дългов суап. Гръцкият фонд за финансова стабилност ще осигури останалите 2.7 млрд. евро.
Компаниите по правило плащат по около 2% от номинала на сделката на банките, организирали продажбата на новите акции. В отделни сложни транзакции комисионата може и да е по-висока, като например поисканите 4% за работата по рекапитализацията от 3 млрд. евро на италианския кредитор "Монте дей Паски". Случаят с "Пиреос" обаче е по-различен, защото банките, участвали в продажбата на акциите, не са гарантирали сделката, каквато е стандартната практика. Така че в сумата на комисионите не влизат обичайните плащания за организаторите, които поемат нереализираните книжа. Засега мениджмънтът на "Пиреос" отказва коментар по структурата на таксите. Подобна стратегия възприеха и водещите участници в сделката по увеличението на капитала на гръцкия кредитор – "Дойче Банк" и "Ю Би Ес", както и "Креди Сюис", "Медиобанка" и "Юрокс сикюритис".
Набирането на капитал за кредитора се оценява като най-сложната сделка от комплекта транзакции за "голямата гръцка банкова четворка" ("Националната банка на Гърция", "Пиреос банк", "Алфа банк" и "Юробанк"), защото капиталовият му недостиг е най-голям и съществена част от него трябва да дойде от спасителния гръцки фонд. "Пиреос" няма и водещ инвеститор, склонен да подкрепи публично сделката. За разлика примерно от "Юробанк", зад която застанаха големи северноамерикански инвеститори, сред които Уилбър Рос и "Феърфакс файненшъл".
Друг банкер посочва, че набирането на "ентусиасти" за книжата на "Пиреос" е продължило повече от две седмици, защото инвеститорите са подхождали най-предпазливо към тази оферта. Те първо са купували акции от останалите три големи гръцки банки и едва след това насочвали към "Пиреос" от непохарчените си пари.
Техен колега пък твърди, че е съществувала "реална заплаха" "Пиреос" да не успее да получи заплануваните 1.34 млрд. евро от емисията. В нея са участвали над 30 сериозни инвеститори, основно хеджингови фондове от Щатите, както и Международната финансова корпорация и Европейската банка за възстановяване и развитие.
