Трите фалирали регионални американски банки от март насам хвърлят сянка върху доходоносния бизнес на „Кей Пи Ем Джи“ – най-големият одитор на щатския банков сектор. Въпросите за качеството на работата и за независимостта на члена на „Голямата одиторска четворка“ се множат през последните дни след огласяването на анализа на Федералния резерв за колапса на банката на Силициевата долина SVB и за принудителната продажба на „Фърст рипъблик бенк“ на „Джей Пи Моргън Чейз“. „Кей Пи Ем Джи“ е проверявала счетоводството и на двата дребни кредитори, както и на „Сигнъчър бенк“, която бе затворена от регулаторите на 12 март. И в трите случая одиторът е оценил банковите финансови отчети като „здравословни“ към края на февруари.
Положението е, меко казано, деликатно. Бивши одитори коментират, че не може да се очаква от тези фирми да познаят кога ще настъпи дестабилизирането на банките и правилните въпроси са какви са били оценките им на риска и дали имат правилни процедури за одит.
Обследването на работата на „Кей Пи Ем Джи“ вероятно ще се съсредоточи върху темата дали служителите на компанията са достатъчно независими от банките, които проверяват; дали обръщат необходимото внимание на „червените флагове“ и дали имат точните умения да преценят качеството на финансовите отчети в силно променяща се околна среда заради растящите лихвени проценти, посочват експерти. Възможно е да бъдат повдигнати въпроси и за голямата роля на одитора във финансовата система. Компанията инспектира повече щатски банки от който и да било друг член на Голямата четворка, както и по-голям дял от националната банкова система като размер на активи, показват данни на фирмата за независими анализи Audit Analytics. Освен че е одитор на „Уелс Фарго“, „Ситигруп“, „Бенк ъф Ню Йорк Мелън“ и три дузини други регистрирани на борсата кредитори, „Кей Пи Ем Джи“ одитира и Федералния резерв.
Клиентите от банковия бранш са особено значими за „Кей Пи Ем Джи“. Публично търгуваните банки са платили на фирмата над 325 млн. щ. долара такси и комисионни през 2021-а – последната пълна година, за която има официална информация. Секторът има около 14% дял от комисионните, които одиторът получава от публични клиенти. За сравнение, делът на „Прайсуотърхаус Купърс“ е 8%, на „Ърнст енд Янг“ – 3% и на „Делойт“ – 2 процента.
Възпитаници на „Кей Пи Ем Джи“ също играят важна роля в банковия сектор, включително и в бивши клиенти на компанията. Главните изпълнителни директори на „Сигнъчър“ и на „Фърст рипъблик“ са бивши партньори в одитора. Професори по счетоводство очакват регулаторите да обърнат особено внимание на назначението на Кейша Хътчинсън – водещ партньор в одиторския екип на „Кей Пи Ем Джи“, за главен директор на риска на „Сигнъчър“ през 2021-а – по-малко от два месеца след като тя е подписала одита на банката за 2020-а. Според правилника на Комисията за ценни книжа и фондови борси е необходимо да минат 12 месеца преди партньор на одитор да бъда нает във фирма на длъжност, която контролира финансови отчети, въпреки че това изискване се интерпретира по правило като отнасящо се за главни финансови директори или финансови инспектори.
„Кей Пи Ем Джи“ заяви, че стои твърдо зад одитите на SVB и „Сигнъчър“, защото има значителна и динамична одитна практика в сектора на финансовите услуги и осъществява проверките си в съответствие с професионалните стандарти.
Публикуваният през миналата седмица анализ на Федералния резерв разкрива степента на слабост в управлението на риска на SVB и на вътрешните одитни функции – двете области, които трябва да се оценяват от външни инспектори. Което, според Джефри Йоханс – бивш партньор на „Прайсуотърхаус Купърс“ който в момента преподава счетоводство и контрол в Тексаския университет в Остин – би трябвало да повдигне въпроса дали „Кей Пи Ем Джи“ е посочило тези пропуски на инвеститорите като сериозна слабост с потенциал да засегне финансовите резултати.
