На испанските банки не им достигат 59.3 млрд. евро, констатираха независимите консултанти от Оливър Уайман след проведените стрес-тестове на 14 местни кредитори. В тази сума не са отчетени корекциите от осъществяваните в момента сливания или от активи с отложено данъчно облагане. Ако те се вземат предвид, дефицитът ще намалее до 53.7 млрд. евро. Проверките бяха възложени на Оливър Уайман от правителството на Испания като част от условията за получаване на 100 млрд. евро спешна финансова помощ за испанския банков сектор, гласувана от еврозоната. Резултатите бяха огласени в късните вечерни часове на 28 септември.
В официално изявление Испанската централна банка и финансовото министерство информираха, че седем кредитни институции са преминали успешно изпитите и нямат нужда от допълнителни капиталови инжекции. Това са Banco Santander, Banco Bilbao Vizcaya Argentaria, CaixaBank, Banco Sabadell, Kutxabank, Bankinter и Unicaja.
Други седем са се провалили и трябва да привлекат допълнителен капитал. Те държат 37% от кредитните портфейли на испанската банкова система. В най-тежко положение от тази група е Банкиа, която има нужда от 24.7 млрд. евро. Banco Popular Espanol трябва да си набави 3.22 млрд. евро при неблагоприятен сценарий след данъчното облагане. Към двойкаджиите спадат и национализираните Catalunyabank с 10.8 млрд. евро дефицит и NCG Banco – със 7.2 млрд. евро.
По време на пресконференция в Мадрид след оповестяване на резултатите от стрес-тестовете заместник-министърът на икономиката Фернандо Хименес Латоре каза, че на Испания вероятно ще й трябват около 40 млрд. евро за рекапитализация на банките. Сумата е по-малка от установения при проверките недостиг, защото несъбираемите активи на кредитните институции ще бъдат приютени в новосъздадена лоша банка.
При стрес-тестовете са анализирани 36 млн. кредита и 8 млн. гаранции, като е използвана информация от базата данни на кредиторите и на Испанската централна банка. Екип от над 400 одитори са установявали качеството на заемите, като са проучили 115 хил. кредитни операции. МВФ и Европейската централна банка определят резултатите като окуражителни. Пазарите обаче тепърва ще ги проверяват.
По оценка на Луис Гарикано – професор по икономика от икономическия колеж в Лондон, стрес-тестовете, проведени при два типа сценарии (базов и неблагоприятен), изглеждат надеждни и с добра методология.
В случай че се стигне до неблагоприятния сценарий, експертите на Оливър Уаймън предвиждат реално намаление на БВП от 4.1% през 2012-а на 2.1% през 2013-а и 0.3% през 2014-а. Ръстът на безработицата се очаква да достигне 27.2% за период от две години, а цените на земята да се сринат с 50 процента. Испанската централна банка оценява като нищожна вероятността да се сбъдне неблагоприятният сценарий.
Не всички анализатори обаче са убедени в надеждността на резултатите от стрес-тестовете. Най-голямата им тревога идва от това, че в неблагоприятния сценарий Оливър Уаймън са заложили 6% първичен базов капитал. Ирландия например е използвала при проверките си 9%, включително и финансов буфер.
Безпокойство будят и публикуваните на 27 септември данни за продължилия и през август отлив на средства от испанските банки. Депозитите на частния сектор са намалели с повече от 1% – от 1.51 трлн. евро в края на юли до 1.49 трлн. евро към 31 август, което е най-ниската стойност от април 2008-а досега, по информация на ЕЦБ. Тук добрата новина е, че скоростта на отлив на спестяванията се е забавила през август в сравнение с юли.
Анализатори на международната рейтингова агенция Муудис инвестърс сървис пък твърдят в обзор, публикуван на 30 септември, че испанските банки се нуждаят от вливане на свежи пари в размер между 70 и 105 млрд. евро, за да поемат загубите и да запазят изискваните по закон коефициенти на капиталова адекватност.
Засега единствено Banco Popular Espanol оспорва резултатите от стресовите тестове на Оливър Уаймън. Шестият по големина испански кредитор обяви в началото на седмицата, че ще отчете оперативна печалба от 7.2 млрд. евро в тригодишния период до 2014-а включително и огласи плановете си да продаде акции за 2.5 млрд. евро, за да увеличи капитала си и да запази независимостта си от държавата. Банковото ръководство ще покани за участие в емисията основните си акционери, включително и германския зстраховател Алианц, който е инвеститор в Banco Popular Espanol от 25 години, и Креди мютюел груп. Алианц има 6.3% дял от капитала на банката, а Креди мютюел – 4.5 процента.
